PENGARUH ESG DISAGREEMENT, INVESTOR SENTIMENT, DAN TRADING VOLUME TERHADAP RETURN SAHAM PADA BURSA EFEK INDONESIA Studi pada pada Perusahaan yang Terdaftar di BEI Periode 2021-2024

Penelitian ini bertujuan menganalisis pengaruh Pengaruh ESG Disagreement, Investor Sentiment, Dan Trading Volume Terhadap Return Saham Pada Bursa Efek Indonesia. Objek penelitian ini adalah Saham yang terdaftar dalam Bursa Efek Indonesia BEI selama periode 2021-2024. Sampel penelitian diperoleh menggunakan metode purposive sampling dengan total 59 perusahaan dan 236 observasi. Metode analisis menggunakan regresi data panel dengan pendekatan Regresi Common Effect Model CEM. Hasil Penelitian menunjukkan bahwa ESG Disagreement terbukti berpengaruh negatif dan signifikan terhadap return saham, Investor Sentiment yang diproksikan melalui Google Search Volume Index SVI tidak terbukti berpengaruh signifikan terhadap return saham, dan Trading Volume terbukti berpengaruh signifikan terhadap return saham. Temuan ini mengindikasikan bahwa return saham dipengaruhi oleh konsistensi informasi ESG dan aktivitas perdagangan, sementara sentimen investor yang diproksikan melalui pencarian online yang digambarkan dengan Google Search Volume Index SVI belum cukup kuat mencerminkan pergerakan return saham di Bursa Efek Indonesia.