ANALISIS PENGARUH VARIABEL MAKROEKONOMI TERHADAP HARGA SAHAM SEKTOR PERTAMBANGAN YANG TERCATAT DI BURSA EFEK INDONESIA PERIODE 2006 - 2015

Penelitian ini bertujuan untuk menganalisis hubungan antara beberapa variabel makroekonomi terhadap volatilitas Indeks Harga Saham Sektor (IHSS) Pertambangan yang tercatat di Bursa Efek Indonesia. Variabel yang diteliti meliputi harga minyak, harga emas, kurs IDR terhadap USD, inflasi dan BI rates. Penelitian ini memiliki 110 sampel dengan menggunakan data bulanan dari tahun 2006-2015 untuk tiap variabel penelitian. Metode yang digunakan dalam penelitian ini adalah Analisis Regresi Berganda dengan tingkat signifikansi 5% dimana sebelumnya dilakukan uji asumsi klasik terlebih dahulu yang meliputi Uji Normalitas, Uji Multikolonieritas, Uji Autokolerasi, dan Uji Heteroskedastisitas. Hasil penelitian menunjukkan bahwa variabel kurs dan BI rates sama sama berpengaruh negatif signifikan terhadap IHSS Pertambangan. Harga minyak berpengaruh positif signifikan terhadap IHSS Pertambangan. Harga emas berpengaruh negatif tidak signifikan, sedangkan inflasi berpengaruh positif tidak signifikan terhadap IHSS Pertambangan.