SETYASWATI, Ayu Heksa and SUDARNO, Sudarno,(30 October 2010), PENGARUH KEBANGKRUTAN BANK INVESTASI LEHMAN BROTHERS TERHADAP REAKSI PASAR MODAL DI BURSA EFEK INDONESIA (Kajian Terhadap Abnormal Return dan Volume Transaksi Saham). , UNSPECIFIED, UNSPECIFIED
Text
Download (656kB)
Download (656kB)
Text
Download (636kB)
Download (636kB)
Text
Download (639kB)
Download (639kB)
Text
Download (644kB)
Download (644kB)
Text
Restricted to Repository staff only
Download (20MB) | Request a copy
Restricted to Repository staff only
Download (20MB) | Request a copy
Abstract
Penelitian ini menguji pengaruh peristiwa pengumuman kebangkrutan
bank investasi Lehman Brothers terhadap reaksi pasar modal di Bursa Efek
Indonesia. Pengaruh tersebut dapat ditunjukkan dengan adanya abnormal return
(keuntungan di atas normal) di sekitar periode peristiwa yang dapat dinikmati oleh
investor. Abnormal return akan diperoleh investor jika bursa saham pada kondisi
tidak efisien dalam menyebarkan informasi. Data untuk penelitian ini diambil dari
45 sampel saham yang masuk dalam saham LQ-45. Teknik yang digunakan
adalah meregresikan masing-masing saham LQ-45 dengan menggunakan market
model.
Variabel yang digunakan adalah variabel abnormal return dan aktivitas
volume perdagangan saham. Penelitian ini dilakukan dengan metode studi
peristiwa terhadap perusahaan-perusahaan LQ-45 pada periode penelitian dengan
periode waktu selama 20 hari penelitian, yaitu 10 hari sebelum dan 10 hari
sesudah peristiwa pengumuman kebangkrutan bank investasi Lehman Brothers.
Berdasarkan hasil penelitian ini, dengan melihat signifikansi variabel
penelitian menggunakan uji paired t test pada variabel abnormal return tidak ada
perbedaan secara signifikan pada saat sebelum peristiwa pengumuman
kebangkrutan Lehman Brothers dan pada saat sesudah peristiwa. Perbedaan yang
signifikan diperoleh pada pengujian terhadap variabel aktivitas volume
perdagangan saham pada saat sebelum dan sesudah peristiwa pengumuman
kebangkrutan Lehman Brothers, hal ini terbukti dari t-hitung lebih kecil dari
t-tabel.
Keywords : | UNSPECIFIED, Abnormal Return, Aktivitas Volume Perdagangan Saham, Event Study, Market Model. |
---|---|
Journal or Publication Title: | UNSPECIFIED |
Volume: | UNSPECIFIED |
Number: | UNSPECIFIED |
Item Type: | Thesis (Undergraduate) |
Subjects: | Akuntansi |
Depositing User: | Elok Inajati |
Date Deposited: | 06 Aug 2020 03:49 |
Last Modified: | 06 Aug 2020 03:49 |
URI: | https://repofeb.undip.ac.id/id/eprint/6542 |