ANALISIS PENGARUH HARGA SAHAM, VOLUME PERDAGANGAN, DAN VARIANSI RETURN SAHAM TERHADAP BID ASK SPREAD PADA MASA SEBELUM DAN SESUDAH STOCK SPLIT (Studi Kasus pada Perusahaan Manufaktur yang Listing di BEI pada Periode 2003 – 2009)

CIPTANINGSIH, Agung Nur Isra and ARFIANTO, Erman Denny,(2010), ANALISIS PENGARUH HARGA SAHAM, VOLUME PERDAGANGAN, DAN VARIANSI RETURN SAHAM TERHADAP BID ASK SPREAD PADA MASA SEBELUM DAN SESUDAH STOCK SPLIT (Studi Kasus pada Perusahaan Manufaktur yang Listing di BEI pada Periode 2003 – 2009). , UNSPECIFIED, UNSPECIFIED

[thumbnail of 16. S - Fulltext PDF Bookmarks - C2A306003.pdf] Text
Restricted to Repository staff only

Download (561kB) | Request a copy

Abstract

Fenomena bid ask spread menjadi pertimbangan bagi para investor dalam menginvestasikan dananya pada perusahaan manufaktur. Dengan mengetahui bid ask spread serta faktor-faktor yang mempengaruhinya, diharapkan investor dapat memperkecil tingkat risiko kerugian dan memperbesar tingkat keuntungan dalm berinvestasi. Pada penelitian ini bertujuan untuk mengetahui pengaruh harga saham, volume perdagangan, dan variansi return saham terhadap bid ask spread pada masa sebelum dan sesudah stock split. Metode pengambilan sampel menggunakan metode purposive sampling dengan sampel adalah perusahaan manufaktur yang listing di BEI pada periode 2003-2009 yang melakukan stock split. Adapun jumlah perusahan manufaktur yang melakukan hal tersebut sebanyak 44 perusahaan. Hipotesis ini diuji dengan menggunakan model regresi linier berganda. Data dianalisis dengan menggunakan pengujian asumsi klasik yang meliputi uji multikolinearitas, uji heterokedastisitas, dan uji autokorelasi. Dari hasil penelitian dapat disimpulkan bahwa berdasarkan uji asumsi klasik menunjukkan model regresi penelitian ini terdistribusi secara normal, bebas multikolinearitas, heterokedastisitas, dan autokorelasi. Hasil pengujian ini secara parsial (uji t) menjelaskan bahwa Harga saham memiliki pengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap bid ask spread sebesar 0,185. Volume perdagangan memiliki pengaruh negatif tetapi signifikan terhadap bid ask spread sebesar 0,0. Varian return berpengaruh negatif dan signifikan terhadap bid ask spread sebesar 0,0. Dummy sebelum/ sesudah stock split berpengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap bid ask spread sebesar 0,239. Secara simultan (uji F) diketahui bahwa secara bersama-sama variabel harga saham, volume perdagangan, varian return saham, dan stock split berpengaruh signifikan terhadap tingkat bid ask spread dengan signifikansi sebesar 0,000.
Keywords : UNSPECIFIED, Harga Saham, Volume Perdagangan, Varian Return Saham, Dummy Sebelum/ Sesudah Stock Split, dan Tingkat Bid Ask Spread
Journal or Publication Title: UNSPECIFIED
Volume: UNSPECIFIED
Number: UNSPECIFIED
Item Type: Thesis (Undergraduate)
Subjects: Manajemen
Depositing User: Elok Inajati
Date Deposited: 01 Sep 2020 06:33
Last Modified: 01 Sep 2020 06:33
URI: https://repofeb.undip.ac.id/id/eprint/6704

Actions (login required)

View Item
View Item