ANALISIS FAKTOR-FAKTOR YANG MEMPENGARUHI LOAN LOSS PROVISIONS DENGAN FINANCIAL CONSERVATISM SEBAGAI VARIABEL MODERASI (Studi pada Bank Umum Konvensional yang Terdaftar di Bursa Efek Indonesia Periode 2009-2018)

Pertumbuhan kredit di Indonesia menunjukkan pergerakan yang positif. Seiring dengan peningkatan kredit dalam perbankan, Bank Sentral menghimbau perbankan untuk menjaga cadangan kerugiannya atau disebut Loan Loss Provisions nya agar kegiatan bank dapat tetap berjalan dengan lancar. Perbankan merespon baik dengan menjaga Loan Loss Provisions nya diatas ketentuan minimum yang dipersyaratkan oleh Bank Sentral serta menerapkan prinsip kehati-hatian. Tujuan penelitian ini adalah untuk menguji pengaruh Non Performing Loans (NPL), Loans and Advances (LA), Interest Income (II), Net Profit (NP), Bank Size (Size) terhadap Loan Loss Provisions (LLP) serta menguji peran Financial Conservatism dalam memoderasi pengaruh Non Performing Loans dan Loans and Advances terhadap Loan Loss Provisions. Penelitian ini menggunakan teknik pengambilan sampel yaitu metode purposive sampling berdasarkan karakteristik tertentu sehingga diperoleh 13 sampel Bank Umum Konvensional yang terdaftar di Bursa Efek Indonesia periode tahun 2009-2018. Metode analisis yang digunakan adalah metode Analisis Regresi Data Panel yang menggabungkan data time series dengan data cross section. Penentuan estimasi regresi data panel dilakukan melalui tiga model pendekatan yaitu Common Effect Model, Fixed Effect Model dan Random Effect Model. Uji asumsi klasik yang digunakan yaitu uji normalitas, multikolinearitas, heteroskedastisitas dan autokorelasi. Hasil penelitian menunjukkan Non Performing Loans berpengaruh positif signifikan terhadap Loan Loss Provisions, Net Profit berpengaruh positif signifikan terhadap Loan Loss Provisions, Loans and Advances dan Interest Income berpengaruh negatif tetapi tidak signifikan terhadap Loan Loss Provisions, Bank Size berpengaruh positif tetapi tidak signifikan. Untuk hasil uji variabel moderasi Financial Conservatism terbukti semakin memperkuat pengaruh positif NPL terhadap LLP, tetapi tidak terbukti semakin memperkuat pengaruh Loans and Advances terhadap LLP. Ketika NPL meningkat, bank akan menerapkan prinsip kehati-hatiannya dengan memperbesar LLP atau cadangan kerugiannya untuk mengantisipasi risiko kredit yang dapat menimbulkan kerugian bagi bank.